第774章 等進階到老手時!
劉同學點點頭。
“這一波政策是發動,也屬於匯率市場的一部分
。”
“怎麼說?”旁邊的馬大姐問道。
“年初的時候國資委發的文,和中匯金帶著國企,央企業離岸市場。
“什麼叫離岸市場啊!”
“就是,賣美元買rmb啊。”
“哦,”馬大姐點點頭。
“這波行情來之前,央媽先穩匯率,通過北向通道大量購買rmb。”
劉同學問道:“rmb在別岸市場當時沒什麼用啊!
北向通道上來幹嘛買自己的!”
“呵呵,你覺之前買了自己錢,現在會退出來嗎?
所以,這不就是一個長線鎖定的過程呢!
結果反過來就是資產定價權的問題,歐美跟我們搶奪的也就是這個問題。
所以我跟小葉聊過,他的解釋,未來的核心資產要跟財政綁定啊!
所以說,未來高股息的,這些股票的彈性沒有那麼大了!
但一定時期的還是值得擁有的。
還有一個短期跟政策相關的錢,我估計低於於5000億肯定全進到大a體面了。
但是,不是說5,000億無腦的就什麼都買。
機構的反應沒有那麼快,到現在我估計10%都沒用。”
“那個再貸款好像,就一家還是兩家上市公司發的公告吧!”
劉同學問道。
“嗯,你覺得這些錢進來了嗎?”
“他們怕什麼,沒有進來,怕什麼?”馬大姐好奇的問。
“嘿嘿嘿,大姐,我覺得,他們是怕,怕第三散戶的錢啊!”劉同學瓜子確實聰明,一想就想明白了。
“所以,你覺得散戶錢全進來了嗎?
140萬億超出,小劉你覺得至少進多少!”
老關問道。
“起碼10%起吧!”
“那十四萬億,那不輕飄飄,進來有什麼不是不可能的。
不過大家先要去看一個問題就行,去看看國債。
國債現在30年期還有多少?
收益率2.4%合理嗎?”
“2.4%怎麼說啊?”劉同學又蒙圈了。
老關答道:“這個位置如果今年gdp是5%的話,正常情況下國債應該至少4%以上。
哪怕你再低一點,收益率3.5%到頭了。
那現在2.4%,你覺得嗎?”
劉同學搖了搖頭。
“對嘍,至少第一目標率肯定是2.5,然後呢,2.7,2.8。
我估計努力肯定要奔著3往上摸的,這毫無疑問的。
這些年來,一般的國債的30年期國債收益率的跟,地區發展的容忍區間3%就是這個點。
只不過這幾年太不正常了。
然後最核心的就是機構的錢,和機構為可能未來有可能有的增量資金。
我為什麼在飛機上早會上對小胖子等人反覆強調。
就是因為現在太多人跟你們說這個市場,牛市,衝,梭哈呀!
什麼5000點啊,8000點,1萬點。
就是在這種情況下,心裡一點譜都沒有。
我們看到的這個市場漲跌,根本不知道會漲成什麼樣。
所以說要找抓手,我們在這個市場中,必須要有一些能夠判斷的點。
就你至少大概心裡有個譜,有個坑洞沒必要踩。
就你得自己告訴自己,這個市場大概能漲到什麼地方,大概到哪兒,可能是一仗。
這種判斷,是理智的。
所以我們就不在裡面純瞎折騰了!
還有我算個賬,這波行情起來,各個行業,各個板塊兒在這個市場中的配置比例大概是有個區間的。
還有過去一年市場已經嚴重偏離了,正常還是不正常,那鐵定不正常。
那麼在不正常的情況下,什麼板塊配置比例高呢?”
馬大姐輕聲講:“你不是說高股息的還可以持有嗎,是不是高股息啊?
然後,其他大部分行業配置比例少那麼一點”。
老關溫柔地答道。
“如果行情突發,你要求配置高股息,那就是,這些高股息抱團兒的會不會大幅回調。
“現在高股息抱團,就之前,這波股市起來之前,高股息會不會大幅回調嗎?”
劉同學問道
“呵呵呵,小劉,你想什麼呢?
肯定不會啊!
gjd好不容易鋪進去的,想讓他大幅回調,難了!”
“那不會大幅回調,那剩下的是什麼?”馬大姐問道。
“一定是隻有,增量資金進來之後,你們說說,這些增量資金會買,這些已經配置很高的,還是把那些現在配置特別低的。
比如說,某賽道最高配置到20%,那現在5%都不到。